从收益率出发，怎么计算超额累积收益率？这个指标有什么含义？可以衡量一个公司的价值吗？
本文多谢@郭荆璞分享得以知晓，来源于CEPR于2017年发布的论文。CEPR是谁：是一家成立于1983年的经济政策研究中心，旨在促进对开放经济及其之间关系的分析和公开讨论。它推崇多元化，希望自己的经济研究可以启发更多人对中长期政策问题的分析思考。
stata中，如何计算CAR(超额累计日常收益率）？,在公司金融学上，经常要计算CAR。例如在某个事件点的股市超额回报率。我最近在做毕业论文，要根据我国上市公司并购日股票价格信息来计算该数值。具体计算过程：先计算预期回报率，再用实际股价回报率减去预期回报率。
得到的正是市场超额收益率。也就是说，如果CAPM是成立的，那么这个截面回归后一定有：我完整地叙述一遍截面回归的步骤：从1931年1月开始，前5年（1926-1930）的月收益率对市场月收益率进行时间序列回归得到每个个股的beta，按beta排序并分为10
链闻消息，DeFi收益率市场Pendle陆续宣布已集成支持Avalanche生态DeFi协议TraderJoe与Avalanche生态流动性市场协议BENQI。其中与TraderJoe的集成支持xJOE和PENDLE/AXLP这两项资…DeFi,Avalanche,LP,项⽬进展,Pendle...
阿尔法收益，是指绝对收益，通过挑选不同的证券（一般是指股票、债券等有价证券）而获得的一种收益。贝塔收益，则是指相对收益，也就是通过承担系统风险而获得的收益。直白地说，如果我们以沪深300指数为衡量业绩的基准指数，那么阿尔法收益为正的，就是说，它比沪深300的涨幅要大，像...
1989年日本地产和股票市场泡沫中，市场上流行的言论，是日本的经济会继续腾飞，因此高估值不重要。依照此思路，证券时报·数据宝根据估值、净资产收益率指标筛选股票，其中估值较行业水平低20%以上，2019、…
在一些权威学术论文中，相关人士也发表过观点：低估值的股票总体上确实能带来丰厚的超额收益，高估值的股票长期来看只会拖后腿。数据宝的分析与该观点基本吻合的。
这只基金成立于2017年12月14日，扣除3个月建仓期(2018.3.14-2021.10.22)的收益率排在同类前12%；年化波动率和最大回撤，分别排在前7%和前8%；年化夏普比率排在前2%，收益回撤比排…
美联储货币政策可以同时影响资本流向、通胀预期和金融机构资产负债表,可谓大多数非美经济体经济政策最大的外部约束。
通过对超额收益率与EVA的实证检验我们发现采用单纯的超额收益率对EVA解释力度不高,而在添加了传统财务指标后通过逐步回归法发现EPS、NPS、CAR联合对EVA的解释...
明天WIND公司要给我装股票的专业软件，我周末尝试一下看能不能获得你要的数据，要是可以的话到时候再传...
本文通过将时间区间分为从预案公告日至限售解禁日以及从上市公告日至限售解禁日两个部分,分析不同区间超额收益率的影响因素并且量化新政措施的影响,从而得出:对于中小投资者...
本文是针对论文《股票名义超额收益率的波动性与期望值的关系(Ontherelationbetweentheexpectedvalueandthevolatilityofthenominalexcessreturn...
大仙们，有没有人可以教教我怎么算累计超额收益率啊？毕业论文要用，不胜感激~
经济理论与经济管理2013年第9期技术分析与超额收益率研究进展张学勇盖明昱(中央财经大学金融学院,北京,100081)[提要]技术分析能否帮...
《全国青年管理科学与系统科学论文集第5卷》1999年收藏|手机打开上市公司超额收益率实证分析陈收吴启芳【摘要】:本文分析了三个行业的现状,对其投资、管理绩效进行了...
以Fama-French五因子模型为基础,运用均值回归方法进行系数显著性检验,回归结果表明市场因子、规模因子的系数估计值均显著异于零且为正值,市场因子、规模因子对股票组合超额收...
写论文要推进定量分析了,求助各位大虾如何计算个股和市场的超额收益率?如果我用wind查数据,可以查到哪些源数据来进行超额收益率的计算呢,请详细告知一下…比如在wind中可以查到个股的日收益率,我...
(金融学专业优秀论文)大小非解禁对股票累积超额收益率的影响①以国民经济个别部门的经济活动为研究对象的学科,如农业经济学、工业经济学、建筑经济学、运输经...