如果阿尔法和贝塔能够分离,在获得阿尔法收益的同时提高贝塔收益,那么在牛市中投资者就能获得更高收益。主动投资策略所获得的收益来源于两部分:一部分来自市场风险的补偿收益(也称为来自Beta的收益),另一部分则来自于投资技巧,即超越市场的超额收益(也称为获取的Alpha)。
量化投资的目标是为了跑赢市场基准回报,而阿尔法模型则是实现该目标的重要一环。它主要是为了寻找盈利机会。目前对量化交易的研究重点大都集中在对阿尔法模型的研究上。一...
2015年的股灾对阿尔法策略的影响较小,由于阿尔法策略是通过全市场选股,持仓分散,并对冲股指期货,来降低市场系统风险的投资策略。所以,股指期货经常跌停,很多阿尔法策略收益在股灾中…
量化对冲投资基本策略解析:阿尔法对冲策略.根据国内一些公开的量化对冲类公募基金产品的历史业绩表现来看,该策略在国内A股市场的有效性已经得到了极大的实操验证。.另一方面,随着股市扩容持续保持在较高节奏,中国经济也步入降速转型的…
阿尔法全对冲策略、市场中性策略阿尔法全对冲策略在买多一揽子A股股票的同时卖空等值的股指期货。该策略的平均年化收益明显优于固收,相对于多头还是要低很多,但承担的风险要比股票多头小很多。
四大私募量化策略解析——阿尔法、套利、期货CTA、高频交易.近年来,随着证券市场规模的不断扩大,金融衍生产品不断推出,投资策略和盈利模式发生根本性改变,投资复杂程度日益提高,导致证券市场投资者的构成比例出现了相应的变化。.专业投资管理人的占比...
论文:MasteringthegameofGowithouthumanknowledge先将围棋问题转化为强化学股票量化投资精讲:从阿尔法本质和三种类型的阿尔法策略谈起四纪启悟·数据科学08-161万+引子遥望星空,阿尔法往往指一个星座里面最亮的那颗星星。正如“逃跑计划...
我觉得你写一下,“量化投资的无效性”,更加有意义,你可以收集各种策略,各种数据,从而证明量化投资是无效的,整体的量化投资,与买指数ETF相比不会获得超额收益。.经过我们的实践,无论你用哪种策略都无效,包括阿尔法狗的机器学习,也无法获得...
任何阿尔法或投资组合的风险都可以通过多样化来降低。值得注意的一点是,任何一个好的阿尔法都是试图分别选择赢家和输家去做多头和做空。但它并不总是100%的准确性。如果投资标的范围不够大应该做好止盈止损的预案。
2012年8月以来,路透社、《福布斯》、《经济学人》、CBS新闻、《华尔街日报》、英国《金融时报》等相继报道了一篇新的学术论文——“巴菲特的阿尔法”(“Buffett’sAlpha”)。该文作者是对冲基金AQR(应用量化研究)的研究员安德烈·法拉瑞利、大卫·卡比勒和拉斯·彼德森,其中第一和第三作者...
所以按照题主提到的,相关的论文可以大致分为理论基础:资产定价模型和各种returnanomaly(“alpha”)...
密级论文题目:基于Alpha策略量化投资的实证研究作者姓名:于鹏2014年03月15日Alpha基于策略量化投资的实证研究北京理工大学分类号:[填写分类号]UDC类号:[...
阿尔法交易系统通过技术判断,概率加仓,对冲风险、可靠的风控,24小时不间断操作等等,实现了平均收益极高、佣金转化率可观的骄人战绩!一经推出就受到市场广泛关注,被业内称之为美金"...
13、保留Alpha:交易规模和再平衡频率对外汇策略收益的影响下载地址:https://papers.ssrn/sol3/papers.cfm?abstract_id=355238314、为Beta买单:杠杆和资产管理费率下载地址:https://papers...
量化交易alpha、beta、shape等基本概念梳理1、期货型基金(CTA)的Alpha和Beta是指什么?1980S1990S:指数增强就是在标的指数基础上,主动暴露一些因子风...
基于Alpha策略量化投资的实证研究北京理工大学工商管理硕士(MBA)学位论文II摘要量化投资基金,是利用数学、统计学、信息技术的量化投资方法来管理投资组合。...
H.Pedersen发表了著名的论文《Buffett’sAlpha》(巴菲特的阿尔法),他们用量化多因子模型分析了...
本文试图从量化投资交易策略中的选股策略出发,在理论研究的基础上尝试探索新的选股方式,提出新的思维模式,并进行有效性验证,建立适合中国市场的选股模型,最终设计战胜市场的...
4、安装完成后桌面显示阿尔法牛财经量化交易指标快捷方式,该快捷方式集合了文化财经软件运行程序,双击图标即可打开含有阿尔法牛财经量化交易指标的文化财经行情软件。5、程序打开...
量化交易是指借助现代统计学和数学的方法,利用计算机技术来进行交易的证券投资方式。量化交易从庞大的历史数据中海选能带来超额收益的多种“大概率”事件以制...