期货投资论文

关键在于你将提出什么样的相关建议。我给你个建议吧，依照目前的股指期货合约规则，合约乘数是300点，目前仿真交易的最低保证金率是16%，在4000点的位置上，每手合约的价值是120万，需保证金约20万，如果股指期货投资者为了控制风险，其仓位不应在半仓以上，则参与期指的资金门槛是40万。但投资者参与商品期货却是有2万元就能玩起来，于是可以预期，未来应该像香港一样开设迷你合约，允许中小投资者参与。你可以研究一下香港的迷你合约。论文标题是《股指期货的迷你合约及发展策略》

十年发展初步形成了有效的监管与自律体系。在我国期货市场组织机制日趋完善的基础上,我国期货市场的正向功能亦得以发挥。 我国期货市场存在的主要问题 交易品种不足 投机成分过重 市场参与者不够成熟

不要写期货的基本功能 根本没有意思。8000字写什么论文啊，糊弄大学的一门课还行！要写就写 白银期货，原油期货，焦炭期货这样比较前沿的课题，渤海交易所已经成立了。不防写 公司制期货交易所推出XX合约的XX探索 之类。

股指期货论文本文从全方位对于新兴的股指期货进行介绍，股指期货作 为一个新兴的期货种类，从前几年开始进入大众投资者的眼中，我 国从 2010 年也映了股指期货制度—沪深 300 指数。 关键词：股指期货；沪深 300；交易制度 引言 股指期货的全称是股票价格指数期货，是指以股价指数为标的物 的标准化期货合约。作为期货交易的一种类型，股指期货交易与普 通商品期货交易具有基本相同的特征和流程。 一、股指期货的特点 股指期货与股票相比，有几个非常鲜明的特点，这对股票投资者 来说尤为重要： 期货合约有到期日，不能无限期持有，股指期货都有固定的到期 日，到期就要摘牌。因此交易股指期货不能象买卖股票一样，交易 后就不管了，必须注意合约到期日，以决定是提前了结头寸，还是 等待合约到期，或者将头寸转到下一个月。 期货合约是保证金交易，必须每天结算 。股指期货合约采用保证 金交易， 一般只要付出合约面值约 10-15%的资金就可以买卖一张合 约，因此必须每日结算盈亏。买入股票后在卖出以前，账面盈亏都 是不结算的。但股指期货不同，交易后每天要按照结算价对持有在 手的合约进行结算，账面盈利可以提走，但账面亏损第二天开盘前 必须补足(即追加保证金)。而且由于是保证金交易，亏损额甚至可 能超过你的投资本金，这一点和股票交易不同。 期货合约可以卖空 股指期货合约可以十分方便地卖空，等价格回落后再买回。股票 融券交易也可以卖空，但难度相对较大。当然一旦卖空后价格不跌 反涨，投资者会面临损失。 股指期货实行 t+0 交易，而股票实行 t+1 交易。 二、股指期货交易的基本制度 保证金制度，投资者在进行期货交易时，必须按照其买卖期货合 约价值的一定比例来缴纳资金。这笔资金就是我们常说的保证金。 例如：内地 if1005 合约的保证金率为 15%， 合约乘数为 300，那么， 按 if1005 首日结算价 点计算，投资者交易该期货合约， 每张需要支付的保证金应该是 ×300× 元。 在关于沪深 300 股指期货合约上市交易有关事项的通知中，中金所 规定股指期货近月合约保证金为 15%，远月合约保证金为 18%。 每日无负债结算制度，每日无负债结算制度也称为“逐日盯市” 制度，简单说来，就是期货交易所要根据每日市场的价格波动对投 资者所持有的合约计算盈亏并划转保证金账户中相应的资金。 期 货交易实行分级结算，交易所首先对其结算会员进行结算，结算会 员再对非结算会员及其客户进行结算。交易所在每日交易结束后， 按当日结算价格结算所有未平仓合约的盈亏、交易保证金及手续 费、税金等费用，对应收应付的款项同时划转，相应增加或减少会 员的结算准备金。 价格限制制度，涨跌停板制度主要用来限制期货合约每日价格波 动的最大幅度。根据涨跌停板的规定，某个期货合约在一个交易日 中的交易价格波动不得高于或者低于交易所事先规定的涨跌幅度。 一个交易日内，股指期货的涨幅和跌幅限制设置为 10%。 持仓限额制度，交易所为了防范市场操纵和少数投资者风险过度 集中的情况，对会员和客户手中持有的合约数量上限进行一定的限 制，这就是持仓限额制度。强行平仓制度，强行平仓制度是与持仓 限制制度和涨跌停板制度等相互配合的风险管理制度。当交易所会 员或客户的交易保证金不足并未在规定时间内补足，或当会员或客 户的持仓量超出规定的限额，或当会员或客户违规时，交易所为了 防止风险进一步扩大，将对其持有的未平仓合约进行强制性平仓处 理，这就是强行平仓制度。 大户报告制度，大户报告制度是指当投资者的持仓量达到交易所 规定的持仓限额时，应通过结算会员或交易会员向交易所或监管机 构报告其资金和持仓情况。 三、我国的股指期货 2010 年我国也推出了股指期货。我国股指期货是以沪深 300 指数 为标的。共有 4 份合约。准确的说是，本月合约，下月合约，下季 度月合约，下下季度月合约。所为季度月是指 3,6,9,12。 沪深 300 股指期货是以沪深 300 指数作为标的物，由中证指数公 司编制的沪深 300 指数于 2005 年 4 月 8 日正式发布。沪深 300 指 数以 2004 年 12 月 31 日为基日，基日点位 1000 点。沪深 300 指数 是由上海和深圳证券市场中选取 300 只 a 股作为样本，其中沪市有 179 只，深市 121 只样本选择标准为规模大，流动性好的股票。沪 深 300 指数样本覆盖了沪深市场六成左右的市值，具有良好的市场 代表性。 中金所 2011 年 7 月到期的沪深 300 股指期货合约 我国股指期货的推出对我国金融市场有重大的意义，它健全了我 国金融市场，为广大投资者开辟了一样新的投资工具，也有利于股 市投资者做反向对冲。 总之，股指期货作为一种新型虚拟形态的期货，它在我国还有很 大的发展前途，值得我们大家关注。